Katie nasceu em janeiro de 1956 e é a filha do lendário palco, tela e atriz da TV, Nancy Marchand, que ganhou um Emmy como a Sra. Pynchon em "Lou Grant" e foi nomeada para outro Emmy como Livia em "The Sopranos". Além do pequeno papel que Katie teve em um episódio de "The Sopranos" em 2001, ela também apareceu em papéis convidados em "Law & Order" nas estações de 1998 e 2004.
Ela fez muito trabalho de palco e foi o suplente de Frances McDormand na Broadway no 80's Circle in the Square revival de Clifford Odets "Awake and Sing!", Que estrelou seu pai.
O pai de Katie era o ator de palco tardio, Paul Sparer.
Ela é professora de atuação e voz e é casada com um artista e professor. Katie continua a atuar fora da Broadway e em todo Connecticut, principalmente no Stamford Theatre Works. Ela tem 3 filhos e mora em Stratford, CT.